什么是斐波那契回撤？在加密交易中如何使用？教學(xué)與投資策略
斐波那契回撤是一種在金融市場中使用的技術(shù)分析工具，它基于斐波那契數(shù)列的比例（如23.6%、38.2%、50%、61.8%和78.6%），用于識別價格趨勢中潛在的支撐位和阻力位。交易者使用它來預(yù)測價格在一段趨勢移動后可能的回調(diào)位置，以便判斷價格是否會在某個水平暫停或反轉(zhuǎn)。
斐波那契回撤水平是加密交易中重要的工具，幫助交易者識別潛在的支撐和阻力區(qū)域。通過與其他技術(shù)指標(biāo)結(jié)合使用，如MACD、移動平均線等，交易者可以做出更精準(zhǔn)的決策。盡管如此，由于加密市場的高波動性，斐波那契回撤水平應(yīng)與其他確認(rèn)信號一起使用，避免單獨(dú)依賴。
加密貨幣行業(yè)以其高度波動性而聞名，尤其對于新手交易者來說，市場的波動性往往使得導(dǎo)航變得困難。因此，深入了解市場狀況和走勢是成功進(jìn)行加密貨幣交易的關(guān)鍵。
其中一個流行的工具是斐波那契回撤，用于預(yù)測價格走勢。應(yīng)用這個工具可以幫助交易者識別價格趨勢中的潛在反轉(zhuǎn)點(diǎn)以及支撐和阻力水平。因此，交易者需要學(xué)習(xí)其工作原理，并將其與其他交易工具結(jié)合使用，制定有效的交易策略。
什么是斐波那契回撤？
斐波那契數(shù)列是一個數(shù)字序列，其中每個后續(xù)數(shù)字是通過將最后兩個數(shù)字相加得到的。該序列從0和1開始，因此按照該規(guī)則生成的序列為0、1、1、2、3、5、8、13，以此類推。斐波那契回撤水平基于這一數(shù)列，幫助交易者在兩個主要價格點(diǎn)之間（如高點(diǎn)和低點(diǎn)）找到可能的支撐和阻力點(diǎn)。
這些水平在價格圖表上以水平線的形式呈現(xiàn)，每條線反映了斐波那契數(shù)列中的百分比。分析這些水平可以幫助交易者確定價格從之前的趨勢中移動了多少，并獲得有關(guān)其他潛在轉(zhuǎn)折點(diǎn)的見解。
這一方法在交易者中變得流行，因為斐波那契數(shù)可以在大自然的各個地方找到。例如，任何一個海螺的腔室的大小都是前兩個腔室大小之和。在花頭的情況下，種子從中心發(fā)芽，螺旋狀向外生長，每個數(shù)值等于斐波那契數(shù)。
用于交易的七個斐波那契回撤水平包括0%、23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6%和100%。50%水平不是一個正式的斐波那契比率，但它作為平均回撤水平使用。斐波那契回撤的一個例子是，一只股票上漲了10美元，然后回落至7.64美元；這兩個價格之間的差額為2.36美元，表示23.6%的回撤。
什么是斐波那契黃金分割率？
黃金分割率（Golden ratio），是數(shù)學(xué)界中一個非常重要的常數(shù)，通常以希臘字母φ（phi）來表示。黃金分割率的數(shù)學(xué)定義是當(dāng)一個數(shù)列或形狀分割為兩部分，較大部分與整體的比例，等于較小部分與較大部分的比例時，這個比例被稱為黃金分割率。
在斐波那契數(shù)列中，隨著數(shù)列的延伸，相鄰兩個數(shù)字的比例逐漸趨近于0.618。而0.618 的倒數(shù)（1/0.618）為1.618，稱為黃金比例。
斐波那契回撤如何運(yùn)作？
斐波那契回撤工具是交易者用來在重大價格波動后識別潛在支撐和阻力區(qū)域的有用工具。它在價格圖表上重疊七條水平線，代表關(guān)鍵的回撤水平。這些水平包括0%、50%和100%，分別對應(yīng)趨勢的最低點(diǎn)、平均點(diǎn)和最高點(diǎn)，以及來自斐波那契數(shù)列的其他百分比：23.6%、38.2%、61.8%和78.6%。
為了有效使用斐波那契回撤工具，交易者首先需要選擇一個特定時間框架內(nèi)的價格趨勢的最高點(diǎn)和最低點(diǎn)。價格開始下跌之前的最高點(diǎn)即為100%水平。類似地，價格開始回升之前的最低點(diǎn)則標(biāo)記為0%水平。識別這些點(diǎn)非常重要，因為它們顯示了價格可能停滯或反轉(zhuǎn)的區(qū)域。
計算斐波那契回撤是一個簡單的過程。交易者只需要測量最高點(diǎn)和最低點(diǎn)之間的差距，然后將斐波那契比率應(yīng)用于結(jié)果。例如，如果價格上漲了100點(diǎn)，達(dá)到200點(diǎn)，然后開始回撤，50%的回撤水平將通過取100點(diǎn)波動的50%（50），然后從200的峰值中減去，從而得到150。因此，在這種情況下，50%的回撤為150。
如果價格上漲（上升趨勢），回撤水平可以作為支撐。這意味著價格可能會回落到這些水平之一，然后再次上漲。另一方面，如果價格下跌（下降趨勢），這些水平則可能作為阻力點(diǎn)，賣方可以將價格推得更低。
市場情緒也會影響回撤水平。強(qiáng)勁的趨勢通常會產(chǎn)生較小的回撤，通常在23.6%到38.2%之間。然而，較弱的價格波動可能會徘徊在61.8%到78.6%的范圍內(nèi)。盡管如此，50%和61.8%（黃金比例）通常被認(rèn)為是最重要的。這是因為它們作為關(guān)鍵指標(biāo)，幫助交易者在價格回到100%回撤水平之前，識別潛在的反轉(zhuǎn)點(diǎn)，在此時，交易者可以預(yù)期重大價格反轉(zhuǎn)。
如何在加密交易中使用斐波那契回撤
盡管斐波那契回撤非常有用，但當(dāng)與其他分析技術(shù)結(jié)合使用時效果最佳。將其與趨勢線、成交量指標(biāo)、移動平均線或MACD（移動平均收斂發(fā)散指標(biāo)）等工具結(jié)合使用，可以幫助交易者獲得更清晰的市場圖景，并做出更明智的決策。如果多個指標(biāo)的信號一致，成功交易的機(jī)會更大。
由于這些水平代表潛在的支撐和阻力區(qū)域，交易者還可以利用它們來決定交易的入場和退出信號，并設(shè)置盈利目標(biāo)和止損。例如，當(dāng)加密貨幣的價格達(dá)到38.2%回撤水平時，交易者可能會選擇買入，并在價格達(dá)到23.6%水平時賣出。
正確繪制斐波那契回撤線的最重要步驟是識別主要的價格波動。如果是在上升趨勢中，點(diǎn)擊波動低點(diǎn)并將光標(biāo)拖至波動高點(diǎn)。如果是在下降趨勢中，則相反，點(diǎn)擊波動高點(diǎn)并將其拖至波動低點(diǎn)。
什么是斐波那契技術(shù)指標(biāo)？
斐波那契和黃金分割率在金融市場中有著廣泛的技術(shù)分析應(yīng)用，長被用于外匯交易，股票交易，以及期貨交易中。普遍的斐波那契指標(biāo)包括斐波那契回撤、斐波那契趨勢擴(kuò)展、斐波那契通道、斐波那契圈等等。
1. 斐波那契回撤怎么看？
斐波那契回撤（Fibonacci retracement）是一種基于斐波那契數(shù)列的技術(shù)分析工具，用于識別價格趨勢中的潛在支撐位和阻力位。
上圖顯示斐波那契回撤在k線圖當(dāng)中的應(yīng)用，我們可以看到斐波那契回撤中有多個不同的分割線，包括0.236、0.382、0.5、0.618、0.786等等。這些分割線中特定的比例代表著什么？他們又是如何計算出來的呢？
- 0.236：代表回測約23.6%，表示較淺的回調(diào)，通常在強(qiáng)勁的趨勢中出現(xiàn)。
- 0.382：代表回測約38.2%，常見的回調(diào)區(qū)域之一，適合關(guān)注可能的支撐或阻力。
- 0.5：代表回測50%，雖然不是斐波那契數(shù)列中的正式比例，但被廣泛應(yīng)用。
- 0.618：代表回測約61.8%，是最關(guān)鍵的斐波那契比例，亦被稱為黃金分割線/黃金分割率。
- 0.786：代表回測約78.6%，深度回撤，接近完全回撤的水平，價格在此反轉(zhuǎn)后可能形成大幅波動。
2. 斐波那契趨勢擴(kuò)展怎么看？
除了斐波那契回撤，另一種最常用的斐波那契指標(biāo)就是斐波那契趨勢擴(kuò)展（Fibonacci extension）。斐波那契擴(kuò)展是用于預(yù)測價格突破某一水平后，下一個潛在目標(biāo)價位。
斐波那契趨勢擴(kuò)張常見的比例包括1、1.272、1.618、2、2.618等等。
3. 其他斐波那契技術(shù)指標(biāo)
除了最常見的斐波那契回撤和斐波那契趨勢擴(kuò)展以外，其他基于斐波那契的技術(shù)指標(biāo)包括斐波那契通道、斐波那契時間周期、斐波那契速度阻力扇、斐波那契趨勢時間、斐波那契圈、斐波那契螺旋、斐波那契速度阻力弧、斐波那契楔形、傾斜扇形等等。
- 斐波那契通道（Fibonacci channel）：用于建立隨趨勢運(yùn)行的通道，捕捉價格可能的波動范圍。
- 斐波那契時間周期（Fibonacci time zone）：用于測量時間的變化，預(yù)測未來可能的反轉(zhuǎn)點(diǎn)。
- 斐波那契速度阻力扇（Fibonacci speed resistance fan）：用于顯示趨勢延續(xù)或回撤中的支撐和阻力。
- 斐波那契趨勢時間（Trend-based fibonacci time）：用于長期趨勢中標(biāo)記潛在的時間反轉(zhuǎn)點(diǎn)。
- 斐波那契圈（Fibonacci circles）：將價格和時間結(jié)合，用于找尋支撐和阻力的結(jié)構(gòu)。
- 斐波那契螺旋（Fibonacci spiral）：結(jié)合數(shù)列生成的螺旋形狀，用于捕捉市場中具幾何意義的區(qū)域。
- 斐波那契速度阻力?。‵ibonacci speed resistance arcs）：用于識別價格運(yùn)動的支撐和阻力的弧形區(qū)域。
- 斐波那契楔形（Fibonacci wedge）：用于分析價格運(yùn)動在楔形內(nèi)的行為。
- 傾斜扇形（Pitchfan）：與速度阻力扇相似，但角度是傾斜的。
斐波那契回測怎么畫？
僅了解如何使用斐波那契回撤是不夠的，能正確繪制斐波那契回撤線才是關(guān)鍵。這里我們會以ThinkTrader交易平臺為例子向大家展示如何在圖表當(dāng)中劃出斐波那契回測。
用ThinkTrader的原因是其免費(fèi)提供了TradingView的繪圖工具，對新手交易員來說較為友好。大家可以通過注冊ThinkMarkets帳號后便可免費(fèi)使用ThinkTrader交易平臺。
1. 打開ThinkTrader交易平臺
在注冊完ThinkMarksts帳號后，便可在ThinkMarkets官網(wǎng)的右上方選擇「登錄」，隨后點(diǎn)擊「ThinkTrader網(wǎng)頁平臺」。
2. 選擇斐波那契回撤指標(biāo)
在登錄到ThinkTrader網(wǎng)頁平臺后，用戶可以在圖表左方選擇「斐波那契回撤」。
想要正確繪制斐波那契回撤，我們必須清晰找出當(dāng)前的市場趨勢，以及準(zhǔn)確判斷價格趨勢的最高點(diǎn)與最低點(diǎn)。
以上圖為例，美元兌瑞士法郎出現(xiàn)了明顯的上升趨勢。在出現(xiàn)回調(diào)后，我們需要從圖表中迅速找出趨勢的高低點(diǎn)。因此，我們從9月6日的低點(diǎn)0.8374開始繪制，一直到11月22日的高點(diǎn)0.8957。
斐波那契回撤的交易策略
斐波那契回撤在不同的場景中都有著不同的應(yīng)用策略，例如在上升趨勢和下跌趨勢中，斐波那契回撤的應(yīng)用略有差別。接下來，我們詳細(xì)講解斐波那契回撤在不同場景下的應(yīng)用。
1. 上升趨勢中的斐波那契回撤應(yīng)用
在開始使用斐波那契回撤前，我們需要先確認(rèn)圖表中的主要波段。首先，我們從價格圖表中找出一個明顯且具有代表性的上漲或下跌趨勢段，通常是一個完整的高低波段，例如從一個明顯的低點(diǎn)拉升到一個高點(diǎn)，或者從一個高點(diǎn)下跌至一個低點(diǎn)。
以上圖為例，恒生指數(shù)（HK50）出現(xiàn)了一個明顯的上升波段，由16400點(diǎn)上漲至23200點(diǎn)。在圖表中添加了斐波那契回撤后，10月8日到14日期間，恒生指數(shù)在0.382的分割線得到了明顯的支撐。
在跌破了0.382的支撐后，恒生指數(shù)往下試探0.5的支撐位，隨后在0.5的支撐位迅速反彈。
11月12日，恒生指數(shù)在跌破了0.5的支撐后下跌至0.618的重大支撐，隨后迅速反彈至0.5的關(guān)鍵價位。我們可以看到，恒生指數(shù)在這一波回調(diào)當(dāng)中，斐波那契回撤的分割線展現(xiàn)除了明顯的用處。
2. 下跌趨勢中的斐波那契回撤應(yīng)用
在下跌趨勢中使用斐波那契回撤與上升趨勢相似，但在繪制時需要由趨勢的高點(diǎn)開始進(jìn)行繪制。
以上圖歐元兌美元為例，歐元兌美元在明顯的下跌趨勢中出現(xiàn)了反彈，此時我們需要迅速找出趨勢的高低點(diǎn)并繪制斐波那契回撤。隨后，我們可以看到，歐元兌美元在反彈至每個分割線時都遭到不同程度的阻力。
3. 斐波那契回撤配合移動平均線
單純使用斐波那契回撤可能會出現(xiàn)假信號，因此許多交易員會搭配其他指標(biāo)或形態(tài)來進(jìn)行確認(rèn)，例如配合趨勢線（Trend line）、移動平均線（MA）、相對強(qiáng)弱指數(shù)（RSI）、平滑異同移動平均線（MACD）等等。
以上圖為例，歐元兌美元在反彈至0.236上方后得到了明顯的支撐，同時移動平均線（MA）出現(xiàn)了黃金交叉，表示了短期趨勢有進(jìn)一步反彈的跡象。此時交易員可以考慮做多歐元兌美元，并關(guān)注下一個0.382的阻力位。
斐波那契回撤的優(yōu)勢與缺點(diǎn)
斐波那契回撤是技術(shù)分析中常用的工具，但它也有一些不足之處。了解斐波那契回撤的優(yōu)勢和缺點(diǎn)有助于交易員在實際操作中更好的發(fā)揮其功能。
1. 斐波那契回撤的優(yōu)勢
- 簡單直觀，容易上手：斐波那契回撤工具直觀地將價格分割為支撐價位和反壓價位，即使是新手交易員也能輕松使用。
- 多市場適用：斐波那契回撤適用于多種市場，包括股票、外匯、大宗商品、加密貨幣等。
- 與其他技術(shù)指標(biāo)的高度兼容性：斐波那契比例可以與多種技術(shù)分析工具結(jié)合，如移動平均線、相對強(qiáng)弱指數(shù)（RSI）等，進(jìn)一步提升分析的準(zhǔn)確性。
- 適用于多時間框架：斐波那契回撤可以應(yīng)用于不同的時間框架，從分鐘圖到周線圖均有效。這讓交易員能根據(jù)不同的交易風(fēng)格靈活運(yùn)用。
2. 斐波那契回撤的缺點(diǎn)
- 高度主觀性：斐波那契回撤的高點(diǎn)和低點(diǎn)標(biāo)注完全依賴交易員的判斷，這導(dǎo)致不同的交易者可能得出截然不同的回撤比例。
- 過多水平可能混淆判斷：斐波那契回撤有多個潛在阻力和支撐位，價格可能在任一水平反彈或突破，這可能讓新手交易員搞到困惑。
- 過于依賴歷史數(shù)據(jù)：斐波那契的分析基于過去的價格高低點(diǎn)，無法預(yù)測未來價格的具體方向，需搭配其他分析手段使用。
最佳斐波那契交易策略
斐波那契水平可以應(yīng)用于多種交易策略，包括：
結(jié)合指標(biāo)
如前所述，建議交易者將斐波那契回撤線與其他指標(biāo)（如MACD或隨機(jī)指標(biāo)）配合使用，以增強(qiáng)交易策略。例如，交易者可能會在MACD顯示交叉信號并且價格同時觸及關(guān)鍵斐波那契水平時決定進(jìn)入市場。結(jié)合信號表明趨勢正在形成，從而增強(qiáng)交易者的信心。
此外，在斐波那契回撤水平上使用相對強(qiáng)弱指數(shù)（RSI）或隨機(jī)指標(biāo)等工具，可以幫助交易者發(fā)現(xiàn)買入或賣出的疲態(tài)，并發(fā)出反轉(zhuǎn)信號。這些工具有助于交易者判斷某資產(chǎn)是否被過度購買（太多人購買該代幣）或過度出售（太多人賣出）。因此，當(dāng)RSI或隨機(jī)指標(biāo)顯示某資產(chǎn)在價格接近斐波那契回撤水平時被過度購買或出售時，這可能意味著價格方向的變化。
支撐和阻力
斐波那契水平還可以幫助確認(rèn)你在之前的高點(diǎn)和低點(diǎn)找到的支撐和阻力水平。當(dāng)斐波那契水平與這些區(qū)域一致時，它驗證了潛在價格波動的有效性。
移動平均線
移動平均線是一個常用的交易工具，用于計算資產(chǎn)在特定時間段內(nèi)的平均價格。它隨著新的價格數(shù)據(jù)不斷更新，從而減少短期價格波動帶來的噪音，幫助交易者更容易地識別趨勢。將移動平均線加入斐波那契回撤分析中，可以突出強(qiáng)烈的反轉(zhuǎn)點(diǎn)。例如，如果價格回撤至50%的斐波那契水平，同時穿越50日移動平均線，這可能表示趨勢反轉(zhuǎn)的高可能性。
蠟燭圖形態(tài)
在斐波那契水平附近的蠟燭圖形態(tài)也可以提供額外的反轉(zhuǎn)趨勢確認(rèn)。例如，價格在61.8%回撤水平上升時，可能表明價格將重新開始上漲。
此外，斐波那契回撤還作為一個流行的趨勢交易工具。實際上，當(dāng)現(xiàn)有趨勢中的價格稍微下降時，價格有時會在觸及這些回撤水平后反彈。因此，這些線可以幫助交易者識別反轉(zhuǎn)發(fā)生的可能位置。
使用斐波那契回撤水平的局限性
回撤水平不應(yīng)被視為絕對的解決方案。即使回撤水平突出顯示了潛在的支撐或阻力區(qū)域，價格波動性如此之大，以至于它們可能在達(dá)到回撤水平后并未停止。因此，建議在使用回撤線時，結(jié)合其他確認(rèn)信號。
另一個問題是現(xiàn)如今使用的回撤水平線數(shù)量。由于回撤水平線數(shù)量龐大，價格反應(yīng)到其中一個水平的可能性增大。再加上加密市場的波動性，交易者通常難以確定在特定時間點(diǎn)哪個回撤水平最為相關(guān)。因此，當(dāng)交易失敗時，交易者很容易對自己產(chǎn)生懷疑，將損失歸咎于選擇了錯誤的斐波那契回撤水平。
總結(jié)
斐波那契回撤水平提供的額外信息使交易者能夠做出更具戰(zhàn)略性的決策。然而，重要的是要注意加密市場的波動性。如前所述，斐波那契回撤水平不應(yīng)僅作為確認(rèn)工具使用，特別是當(dāng)你沒有使用其他指標(biāo)來支持決策時。
以上就是什么是斐波那契回撤？在加密交易中如何使用？教學(xué)與投資策略的詳細(xì)內(nèi)容，更多關(guān)于斐波那契回撤新手教學(xué)的資料請關(guān)注腳本之家其它相關(guān)文章！
