通過分析OI和CVD指標(biāo)來找到即將可能會暴漲的山寨幣
很多人都有一個希望，那就是能夠在某個（或某些）山寨幣暴漲之前就發(fā)現(xiàn)它。網(wǎng)上的一些大V也會經(jīng)常告訴你，比如 XX 幣接下來可能會迎來上漲或下跌，但他們卻從來不會把自己的具體方法告訴你。
而了解我們的小伙伴都清楚，話李話外不接任何項目方廣告、也不會做任何帶單或喊單的行為，我們只做關(guān)于加密領(lǐng)域的知識分享，所以會毫無保留地把一些經(jīng)驗或方法定期做梳理并分享給大家。今天，我們繼續(xù)來做一期關(guān)于方法論的話題分享，告訴大家一種具體的方法：如何利用OI和CVD指標(biāo)來找到即將可能會暴漲的山寨幣！
首先，我們先來簡單回顧一下 OI 和 CVD 的基本概念。尤其是在研究和分析那些低市值項目（代幣）時，OI和CVD指標(biāo)應(yīng)該算是比較實用的鏈上指標(biāo)之一。
1、什么是OI未平倉合約（Open Interest）
OI（Open Interest）：是指未平倉合約的數(shù)量。OI 上升意味著更多資金進入市場，OI 下降意味著資金離開。
在加密貨幣市場中，OI代表未平倉合約（Open Interest）。它指的是特定加密貨幣交易所的未平倉期貨或期權(quán)合約的總數(shù)。
未平倉合約是一個重要的指標(biāo)，因為它可以提供市場整體情緒、交易活動和流動性的見解。高的未平倉合約可能表明市場對該加密貨幣存在強烈的投資者興趣，這可能會導(dǎo)致更高的波動性和交易活動。
未平倉合約的數(shù)據(jù)是實時更新的，對于交易者和分析師來理解市場動態(tài)提供了有價值的信息。此外，隨著時間推移跟蹤未平倉合約的變化可以幫助識別市場情緒和交易活動的趨勢。
總的來說，未平倉合約是交易者和投資者必須監(jiān)控的重要指標(biāo)，因為它可以提供有價值的見解，了解特定加密貨幣市場的狀態(tài)和交易活動。
2、什么是Cumulative Volume Delta（CVD）？
CVD（Cumulative Volume Delta）：是指多頭和空頭（買家和賣家）之間的差額（買量減去賣量）。注意這里的 CVD 是基于買賣方向的成交量的積累，而不是價格的積累。在趨勢市場行情下，CVD圖將會進入正值或負(fù)值，而在非趨勢市場行情下，它的數(shù)值會在零附近震蕩。
Cumulative Volume Delta (CVD)是一種基于成交量的交易指標(biāo)，它通過計算市場買賣雙方的成交量差異來提供有關(guān)市場買賣壓力的視覺圖形。它是Volume Delta指標(biāo)的擴展和改進版本，能夠更好地幫助交易者在市場中作出決策。
Cumulative Volume Delta（CVD）指標(biāo)不應(yīng)與Volume Index或普通成交量指標(biāo)混淆。大多數(shù)成交量指標(biāo)顯示總成交量，而不區(qū)分買入成交量和賣出成交量。
Cumulative Volume Delta通過將每個價格條的Delta值相加，形成一個累計的Delta值，然后通過在價格圖表下方繪制這個值來可視化表示。如果Delta值大于0，則表示買盤壓力大于賣盤壓力，價格可能上漲；如果Delta值小于0，則表示賣盤壓力大于買盤壓力，價格可能下跌。如果買入和賣出成交量相同，有時也可能等于0。
加密貨幣圖表（如BTC/USDT和ETH/USDT）的價格走勢是由資金流入量所決定的。當(dāng)一個幣種面臨更多的買壓力時，它的價格就會上漲。相反地，當(dāng)出現(xiàn)賣壓力時，價格就會下跌。如果交易者可以獲得展示加密貨幣的累積成交量流入和流出的數(shù)據(jù)，他們就能更好地預(yù)測未來價格走勢。
CVD指標(biāo)中的“delta”表示當(dāng)前市場走勢。根據(jù)買入或賣出壓力的高低，delta可以是綠色或紅色的。買入和賣出成交量的差異可以在1周、1天、4小時、1小時和15分鐘的圖表上顯示出來。
如果delta線標(biāo)記為綠色，則表示所選時間框架內(nèi)的買入成交量大于賣出成交量。如果delta標(biāo)記為紅色，則表示賣出成交量超過買入成交量。
CVD指標(biāo)是基于這些delta值。雖然指標(biāo)從0開始（當(dāng)買入和賣出成交量相等時），但它最終可以朝任何方向達到100,000。交易者可以調(diào)整指標(biāo)，以在幣種歷史的微觀和宏觀層面上對價格走勢進行總覽。
使用方法：CVD可以幫助交易者在交易決策中提供重要的參考信息。交易者可以使用CVD來確定市場的整體趨勢，并使用它來確認(rèn)市場底部或頂部。此外，CVD還可以用于管理交易頭寸。在持有頭寸時，交易者可以觀察價格和CVD之間的高度相關(guān)性，以判斷市場是否具有強大的買盤或賣盤力量。如果價格在新的高點或低點上漲或下跌，但CVD沒有跟隨，那么這可能是市場反轉(zhuǎn)的信號。交易者還可以觀察CVD上的背離信號，這是指在價格達到新的高點或低點時，CVD沒有相應(yīng)地達到新的高點或低點，這可能是市場即將發(fā)生反轉(zhuǎn)的信號。
總之，CVD是一種非常有用的交易指標(biāo)，可以提供有關(guān)市場買賣壓力的重要信息，幫助交易者做出更明智的交易決策。
OI 和 CVD 兩者需要結(jié)合著來看，具體有下面的幾種情況：
第一種情況：OI 上升，CVD 上升，表示多頭開倉（意味著頭寸增加、買家增多）
第二種情況：OI 上升，CVD 下降，表示空頭開倉（意味著頭寸增加、賣家增多）
第三種情況：OI 下降，CVD 下降，表示多頭平倉（意味著買家減少、多頭平倉）
第四種情況：OI 下降，CVD 上升，表示空頭平倉（意味著賣家減少、空頭平倉）
當(dāng)然，這里有個前提是，上面提到的 OI 和 CVD 比較適合用在波動性的市場中（沒有波動的市場這兩個指標(biāo)沒有什么實際參考價值）、同時非常適用于那些具有良好流動性的代幣上面。
好了，理解清楚了基本概念。接下來我們就進入正題，并通過 Velo Data 給大家做個具體的步驟演示：
第一步，進入 Market 頁面（地址如下）。我們會在頂部的下拉菜單中看到幾個選項，比如 Larger Caps、Medium Caps、Small Caps 等。如下圖所示。
如果是想尋找和發(fā)現(xiàn)那些波動性比較大的山寨幣，那么這里我們可以直接選擇 Small Caps 選項，同時右側(cè)的時間范圍我們也可以選擇小一點的，比如 1H 或 4H。
第二步，在頁面下方的圖表中，我們選擇 Open Interest Changes 圖表。如下圖所示。
OI Changes 的計算方法是計算兩個時間點之間的持倉量差值，持倉量增加表示多頭力量增強，持倉量減少則表示空頭力量增強。
而且，從上圖中我們還能發(fā)現(xiàn)它還分為了正值和負(fù)值，進一步具體來說就是：當(dāng)持倉量的變化量為正值時，表示多頭力量增強，市場可能會繼續(xù)上漲。當(dāng)持倉量的變化量為負(fù)值時，表示空頭力量增強，市場可能會繼續(xù)下跌。但這里需要注意的是，持倉量的變化量只是一個參考指標(biāo)，不能單獨作為交易的依據(jù)（下文中我們會繼續(xù)配合 CVD 指標(biāo)來用）。
因此，這里我們主要去篩選出那變化量為正值且處于上升趨勢中的代幣。比如上圖中的我們標(biāo)注出的那個 RLC 代幣。
第三步，我們繼續(xù)來查看一下頁面中的 OI-Normalized CVD（即Open Interest Normalized CVD）圖表，也就是未平倉合約標(biāo)準(zhǔn)化 CVD 圖表。如下圖所示。
因為通過這個圖表我們能夠進一步知道，目前市場中正在開設(shè)杠桿頭寸的交易者（多頭和空頭）誰更激進一些，這會為我們提供一些更多的操作方向。如果多頭（買家）表現(xiàn)的更積極一些，那么對應(yīng)代幣的價格接下來就可能會出現(xiàn)上漲。
我們繼續(xù)以 RLC 為例，通過上圖的標(biāo)注我們已經(jīng)發(fā)現(xiàn)，該代幣的 CVD 是下降的。如果套用我們上文中的情況（第二種情況），表明這個代幣目前賣家更多，接下來的價格可能會出現(xiàn)下跌，不太適合我們在進場了。
當(dāng)然，上面僅是以 RLC 做個舉例。大家可以舉一反三，如果你發(fā)現(xiàn)了某個代幣的 OI 在上升、且 CVD 也在上升，那么你就可以考慮酌情買入了。否則，接下來對應(yīng)幣種就可能會面臨短期的回調(diào)，大家也要注意一下短期的波動風(fēng)險。
我們再來舉個具體的例子，比如 ARPA 代幣現(xiàn)在的 OI 在上升。如下圖所示。
而且 ARPA 的 CVD 也在開始上升。如下圖所示。
那么，我們可以做出一個基本的假設(shè)判斷：ARPA 的價格從今天6點（11月1日）開始，接下來的短時間內(nèi)可能會有一個小幅的上漲。但同時因為CVD曲線在零線下面，雖然目前多頭試圖在努力買入，但依然是空頭占多數(shù)，所以接下來的小幅上漲可能不一定會維持太久時間。但如果多頭持續(xù)突破的話，那么上漲趨勢將會繼續(xù)維持一段時間。
當(dāng)然，這里需要額外提醒的一點是，如果你是做短期交易，那么建議做好止盈及止損，因為指標(biāo)僅僅是個基于數(shù)據(jù)的參考，但市場的走勢確實變化莫測的。同時，為了讓我們的投資更有把握，除了利用上面我們介紹的 OI 和 CVD 外，你也可以同時去結(jié)合 K 線中EMA等常用指標(biāo)進行綜合考量和對比。
全文完。既然看到這里了，如果覺得文章對你有用，隨手點個贊、在看或分享收藏吧。為通過審核，正文中已去掉了所有鏈接，含工具鏈接版原文已同步至星球。
本文特別鳴謝：OuttaTheBlock、0xTHades、Senka(封面設(shè)計)
注：以上內(nèi)容只是個人角度觀點及分析，僅供廣大加密愛好者科普學(xué)習(xí)和交流之用，不構(gòu)成任何投資建議。加密市場為極高風(fēng)險領(lǐng)域，請理性看待，提高風(fēng)險防范意識，并遵守所在國家和地區(qū)的相關(guān)法律法規(guī)！
你可能感興趣的文章
-
什么是加密貨幣挖礦？通俗講解其運作原理、內(nèi)核類型與收益現(xiàn)狀
本文介紹了加密貨幣挖礦的原理,礦工利用算力解決難題以驗證交易、發(fā)行新幣并保障區(qū)塊鏈安全,文章通俗講解了哈希運算、挖礦難度等流程，分析了ASIC、礦池等類型，并結(jié)合比特…
2026-06-10 -
什么是權(quán)益證明PoS？詳解區(qū)塊鏈PoS共識機制原理與特點
本文介紹了區(qū)塊鏈權(quán)益證明 PoS 共識機制，講解了共識機制的基本概念、PoS 的運作原理、核心優(yōu)勢與安全特性，同時分析其現(xiàn)存隱患，還列舉了 PoA、DPoS 等其他主流共識機制，…
2026-06-10 -
什么是燃燒證明PoB？一文看懂它的工作原理、優(yōu)缺點與應(yīng)用
本文介紹了區(qū)塊鏈中的“燃燒證明（PoB）”共識機制,它是除PoW和PoS之外的一種新型環(huán)保算法,其內(nèi)核是讓礦工通過永久銷毀（燒毀）代幣來換取虛擬挖礦能力，從而參與區(qū)塊驗證…
2026-06-10 -
DeFi安全分析：為何鎖定流動性無法阻止730萬美元的漏洞利用
長期以來，鎖定流動性一直是去中心化金融領(lǐng)域最令人安心的安全指標(biāo)之一,然而，最近一起造成730萬美元損失的安全漏洞迫使人們對DeFi安全進行更深入的分析，下面小編為大家詳…
2026-06-10 -
什么是Sonic鏈？一文詳解
Sonic鏈?zhǔn)怯稍璅antom團隊打造、接替Fantom Opera的高性能EVM兼容Layer1公鏈，并非Layer2擴容方案，是當(dāng)下熱門的Web3區(qū)塊鏈基礎(chǔ)設(shè)施,該公鏈沿用DAG有向無環(huán)圖結(jié)構(gòu)與aBFT異步…
2026-06-10 -
2026下半年最有可能持續(xù)成長的10大加密賽道
大多數(shù)山寨幣永遠(yuǎn)無法重回2021年的歷史高點，大多數(shù)新項目TGE后會長期在發(fā)行價下方震蕩，資本比以往任何時候都更苛刻,有些賽道會持續(xù)復(fù)利成長，有些則會逐漸被市場遺忘,以…
2026-06-09 -
代幣市場現(xiàn)狀分析：兩大特質(zhì)決定未來代幣長期持有價值
代幣收益行情受內(nèi)部代幣解鎖、價值捕獲機制缺失等多因素制約,解鎖事件頻繁導(dǎo)致市場拋壓,治理型代幣缺乏收益分配,機構(gòu)投資者逐漸接手長期持倉,推動市場走向更健康狀態(tài),本文…
2026-06-09 -
2026世界杯倒計時！Polymarket預(yù)測市場熱門預(yù)測主題盤點
這篇文章主要為大家介紹了Polymarket在世界杯預(yù)測市場中的表現(xiàn)、熱門預(yù)測主題及市場機制解析,強調(diào)了其預(yù)測的的高可信度和獨特性,需要的朋友可以參考下…
2026-06-08 -
Ondo Perps教學(xué)：鏈上20x杠桿玩代幣化美股，開戶評測一次看
Ondo Perps 是 Ondo Finance 在 2026 年 6 月 9 日上線的代幣化美股永續(xù)合約交易所,直接把美股、指數(shù)、商品搬上鏈做成永續(xù)合約，本文就給大家介紹了Ondo Perps詳細(xì)教學(xué)，需…
2026-06-08 -
什么是加密貨幣中的分叉？硬分叉和軟分叉有什么不同？
本文介紹了加密貨幣硬分叉與軟分叉的內(nèi)核概念,硬分叉是對協(xié)議的重大升級，新舊版本不兼容，常會產(chǎn)生新幣；軟分叉則是溫和升級，新舊版本依然兼容,通過定義與案例，帶大家輕…
2026-06-06
